Likvidligi nisbati: formula lavha va standart qiymati

faoliyati ko'rsatkichlaridan biri likvidlik darajasi hisoblanadi. Bu kredit tashkilot, to'liq o'z salohiyatini baholanmoqda va vaqtida majburiyatlarini to'lash uchun to'g'risida. nima haqida batafsil bo'lgan likvidligi nisbati, quyida maqolada taqdim har bir ko'rsatkich hisoblash uchun yangi muvozanat uchun formula.

yurak

Likvidligi - kompaniya aktivlarini qamrov majburiyatlari hisoblanadi. ikkinchisi pulga o'zgartirish davrida qarab guruhga bo'linadi. Bu ko'rsatkich ko'ra taxmin qilinadi:

• moliyaviy muammolar tez javob kompaniya qobiliyati;
• oliy sotish hajmlarini aktivlarini oshirish qobiliyati;
• qobiliyati qarzlarini qaytarish uchun.

likvidlik darajasi

likvidlik etishmasligi qarzlarini va majburiyatlarini to'lash imkoniyati bo'lmagan taqdirda ifodalanadi. Biz doimiy aktivlarini sotish kerak, va eng yomon holatda - shaxs tugatish. pastki sotish natijasida moliyaviy vaziyatning yomonlashishi, poytaxt zarar egalari, kreditlar foiz va asosiy to'lov kechikish tomonidan investitsiya.

Tezkor nisbati (balansiga quyida taqdim etiladi hisoblash uchun formula) iqtisodiy ob'ekt qobiliyatini hisob mavjud mablag'lardan to'lash ko'rsatadi. Amaldagi to'lov qobiliyatini mijozlar va etkazib beruvchilari bilan munosabatlarga ta'sir qilishi mumkin. Korxona vaqtida qaytarish ega bo'lmasa, uning davom etishi shubhasiz bo'ladi.

Har qanday darajasi darajasi bilan belgilanadi (balansini hisoblash uchun Formula bu, namoyish etiladi) aktivlari va majburiyatlari tashkil etish. Bu ko'rsatkichlar to'rt guruhga bo'linadi. Xuddi shunday, har qanday likvidligi nisbati (faoliyat tahlil qilish uchun zarur bo'lgan muvozanatning hisoblash uchun formula), tez va sekin-harakat aktivlar va majburiyatlar uchun alohida-alohida aniqlash mumkin.

mulk

Likvidligi - mulk kompaniyalari qobiliyati ba'zi daromad. Bu jarayonning tezligi aniq bo'lib darajasi aks ettiradi. balansi hisoblash uchun formula quyida taqdim etiladi. "Uning oyoqlari ustida" kompaniyasi yaxshi, u yuqori.

naqd ularning ishlash darajasi bilan Proranzhiruem aktivlari:

• hisob va kassa pul;
• Xarajatlarni, G'aznachilik qimmatli qog'ozlar;
• Na etkazib beruvchilar, kredit o'tgan tufayli qarzlari, boshqa kompaniyalar banki;
• materiallari;
• uskunalar;
• tuzilmalar;
• Erkatoy.

Endi quyidagi guruhlarga aktivlarini tarqatish:

• A1 tomondan va bank (eng suyuq) pul, boshqa kompaniyalar aksiyalari.

• A2 (tez sotiladigan): kontragentlar qisqa muddatli qarz.

• A3 (sekin-harakat): qimmatli qog'ozlar, Erkatoy, uzoq-muddatli finvlozheniya.

• A4 (qattiq amalga oshirish uchun) - non-joriy aktivlar.

Xususan aktivlar uning guruhiga tegishli, yoki foydalanish qarab. Misol uchun, bir Mashinasozlik uchun zavod Stanok murojaat qiladi "tovar aktsiyalar", va ko'rgazma uchun, ayniqsa qilgan birligi - non-joriy aktivlarning uchun foydali hayoti bilan bir necha yillar davomida.

majburiyatlari

nisbati, formula balansi majburiyatlari aktivlar nisbati bilan aniqlanadi, quyida taqdim etiladi. ikkinchisi ham guruhga bo'linadi:

• P1 - eng talab majburiyatlari.
• P2 - 12 oy muddatga kreditlar.
• P3 - boshqa uzoq muddatli kreditlar.
• P4 - kompaniya zaxiralari

Bu guruhlarning har biri qatorlarni aktivlari likvidlik darajasi bilan mos bo'lishi kerak. Shuning uchun, hisoblar oldin u buxgalteriya hisobot yuksaltirish uchun kerak bo'ladi.

balansi likvidligi

yanada hisoblar uchun pul baholash jamoalari nisbatan lozim. Bu nisbatni amalga oshirilishi kerak:

• A1> A1.
• A2> P2.
• A3> P3.
• A4

quyidagi shartlar birinchi uchtasi qatl etiladi bo'lmasa, keyin to'rtinchi avtomatik ravishda bo'lib o'tadi. Biroq, aktivlar guruhlaridan biri uchun mablag'larning etishmasligi sekin-harakat aktivlarini almashtirish mumkin emas, boshqa, deb tez-pul profitsit bilan qolishi mumkin emas.

bir tomonlama baholash hisoblab o'tkazish uchun koeffitsienti umumiy likvidligini. muvozanat uchun formula:

L1 = (A1 + (1/2) * A 2 + (1/3) * A3) / (A1 + (1/2) * S2 + (1/3) * P3).

1 yoki undan ko'p - optimal qiymati.

Bunday axborot emas batafsil to'la. guruhi tomonidan amalga oshirilgan to'lov qobiliyatini ko'rsatkichlar bir batafsil hisoblash.

joriy likvidligi

qaytarish uchun tadbirkorlik sub'ekti qobiliyati qisqa muddatli majburiyatlarini tufayli barcha aktivlari uchun joriy nisbati ko'rsatadi. balansi (chiziq raqamlar) uchun formula:

Cr = (1200 - 1230 - 1220) / (1500 - 1550 - 1530).

joriy nisbati hisoblash uchun boshqa algoritm ham mavjud. muvozanat uchun formula:

K = (Oning - uzoq muddatli malaka oshirish - asoschilari qarz) / (.. majburiyatlar katlam) = (A1 + A2 + A3) / (Π1 + Π2).

haqi yaxshi, indeks qiymati yuqori. Uning xususiyati qiymatlari ishlab chiqarish har bir bo'limi uchun mo'ljallangan, lekin 1,49-2,49 o'rtasida o'rtacha qator etiladi. foydalanilmagan aktivlar yuqori qismini - 0.99 dan kam bo'lgan qiymat kompaniyaning o'z vaqtida to'lash uchun Ishonchsizlik va 3 dan ortiq ko'rsatadi.

koeffitsienti nafaqat bugungi kunda, balki favqulodda vaziyatlarda, tashkilotning to'lov qobiliyatini aks ettiradi. Biroq, u har doim to'liq suratga bermaydi. tez-tez yana - tijorat korxonalarida ko'rsatkich esa ishlab chiqarish, kam normativ hisoblanadi.

Favqulodda likvidligi

tufayli tez aktivlari minus inventarizatsiyadan qarzlarini to'lash uchun tadbirkorlik sub'ekti qobiliyati tez nisbati aks ettiradi. balansi (chiziq raqamlar) uchun formula:

Ksl = (+ 1250 1230 + 1240) / (1500 - 1550 - 1530).

yoki:

K = (barobar. DZ + marta. Finvlozheniya + DS) / (marta. Kreditlar) = (A1 + A2) / (Π1 + Π2).

Oldingi aktsiyalar kabi, bu nisbati hisoblash qo'lga emas. nuqtai bir iqtisodiy jihatdan, guruh aktivlarini sotishdan kompaniya yirik zarar keltiradi.

1,5 daqiqa - - optimal qiymati 0,8. Bu ko'rsatkich operatsion faoliyatida pul oqimlarini bilan qoplangan bo'lishi mumkin majburiyatlari qismini aks ettiradi. o'z mablag'lari miqdorini oshirish va uzoq muddatli kreditlar jalb kerak, bu ko'rsatkich qiymatini oshirish uchun.

oldingi holatda bo'lgani kabi, indeks qiymati dan katta, 3-sekin harakat inventarizatsiya va debitor o'sishi sabab bo'ladi aqlsiz tashkil kapital tuzilishini ko'rsatadi hisoblanadi.

mutlaq likvidligi

tufayli naqd rivoji qarzini to'lash uchun tadbirkorlik sub'ekti qobiliyati pul nisbati aks ettiradi. balansi (chiziq raqamlar) uchun formula:

Kol = (+ 250 240) / (500 - 550 - 530).

dan ortiq 0,2 daqiqa - - optimal qiymati 0,1. Bu muddatli majburiyatlar, tashkilotning 20%, darhol to'lash mumkin, deb ko'rsatadi. yuzaga butunlay nazariy ehtimoli barcha kreditlarning favqulodda qaytarilishini kerak-da, siz mutlaq likvidligi nisbati hisoblash va tahlil qilish ega bo'lishi kerak. muvozanat uchun formula:

K = (Qisqa. Finvlozheniya + DS) / (Qisqa. Kreditlar) = A1 / (Π1 + Π2).

hisob-kitoblar, shuningdek, muhim darajasi foydalanadi. muvozanat uchun formula:

CCL = (A1 + A2) / (P1 + P2).

Boshqa ko'rsatkichlar

kapital harakatchanlik: A3 / (AO - A4) - (P1 + P2).

inventarizatsiyadan va debitorlik muzlatib mablag'larning bir, ozod bo'ladi, chunki dinamikasi uning kamayishi, ijobiy omil sifatida namoyon bo'ladi.

balansi aktivlari ulushi (natijasida balansi - A4) / choyshab umumiy balansi.

o'z mablag'lari: (A4 - A4) / (AB - A4).

tashkilot kapital tarkibida uning moliyalashtirish kamida 10% bo'lishi kerak.

Net ish kapitali

Bu ko'rsatkich joriy aktivlar va to'lanadigan kreditlar o'rtasidagi farqni aks ettiradi. Bu uzoq muddatli qarz va kapital hisobidan hosil bo'ladi poytaxti, bir qismidir. quyidagicha hisoblash uchun formula hisoblanadi:

Net kapital = OA - qisqa muddatli kreditlar = p 1200 - p 1500..

majburiyatlari ustidan joriy aktivlar ortiq kompaniyasi, qarzlarini to'lash imkoniyatiga ega kengaytirish uchun zaxiralariga ega ekanligini ko'rsatadi. Standard qiymati - noldan katta. resurslaridan xo'jasizlarcha foydalanish bo'yicha - aylanma yo'qligi majburiyatini qaytarish tashkilotning etishmovchiligi va sezilarli ortiqcha ko'rsatilgan.

misol

shu jumladan, bank balansiga:

• Pul (DS) - 60 000 rubl.
• Qisqa muddatli investitsiyalar (kph) - 27 000 rubl.
• debitorlik (DZ) - 120 000 rubl.
• OS - 265 ming rubl ..
• IA - 34 ming rubl ..
• Inventarizatsiyadan (PL) - 158 000 rubl.
• Uzoq muddatli kreditlar (cp) - 105 000 rubl.
• Qisqa muddatli kredit (CC) - 94 000 rubl.
• Uzoq muddatli kreditlar - 180 ming rubl ..

Biz mutlaq likvidlik koeffitsienti hisoblash kerak. hisoblash formulasi:

Kol = (60 + 27) / (+ 94 105) = 0,4372.

optimal qiymati - 0,2 ko'proq. Kompaniya bankda hisob mablag'lari hisobidan majburiyatlarni 43% to'lashga qodir.

Biz tez nisbati hisoblash. muvozanat uchun formula:

Ksl = (50 + 27 + 120) / (105 + 94) = 1,09.

indeksning minimal qiymati - 0,80. Kompaniya qarzdorlar qarzlari, shu jumladan, barcha mavjud vositalardan foydalanadi bo'lsa, bu miqdor 1.09 marta mavjud majburiyatlari bo'ladi.

Biz muhim darajasi hisoblash. muvozanat uchun formula:

CCL = (50 + 27 + 120 + 158) / (105 + 94) = 1,628.

natijalarini talqin

o'zlari tomonidan, koeffitsientlari ma'no emas, balki uyalariga kontekstida ular batafsil kompaniya faoliyatini tasvirlab. ular hisoblab boshqa ko'rsatkichlar va balansi muayyan muvofiq tashkil qilingan aktivlarning batafsil ko'rib chiqish bilan to'ldirilsin, ayniqsa, agar.

Suyultirilgan zahiralari tez bo'lishi yoki ishlab chiqarish foydalana olmaysiz. Ular joriy likvidlik hisoblashda inobatga olinishi kerak emas.

xolding guruhining bir qismi tashkil etish, likvidligi ichki bo'lur va qarzlarning katsayısını hisoblash, jumladan emas. mutlaq likvidligi koeffitsient ko'ra to'lov qobiliyatini aniqlash yaxshi darajada.

Ko'pchilik muammolar aktivlarni qayta baholash sabab bo'ladi. qayta tiklash dargumon qarz hisobiga kiritilmaydi tashkilotning moliyaviy vaziyatga to'lov qobiliyati noto'g'ri (kamayadi) baholash, noto'g'ri ma'lumotlarga sabab bo'ladi.

Boshqa tomondan, aktivlarni hisoblash dan chiqarish, olish daromad ehtimoli bo'lgan normativ likvidligi ko'rsatkichlari qadriyatlarni qiyin bo'ladi erishish uchun, past bo'ladi.